国有资产置换提案范文(精选4篇)

国有资产置换提案范文 第1篇

【关键词】高校 土地资产置换 政府

课题项目：陕西省教育厅2012年科研项目《高校资产置换的理论探索与实践研究》（项目编号：12JK0173）。

改革开放以来，我国高等教育取得了巨大的发展。特别是1999年普通高等学校“扩招”后，在校生人数急剧增长。在国家对高校投资不足的情况下，高校因扩招而加速建设，导致资金缺乏，更背上了沉重的债务负担，特别是地方高校因资金短缺而影响了自身的可持续性发展。有关高校进行的土地资产置换的实践证明，“高校进行老校区土地资产置换，变现存量资产，可以缓解负债压力。”[1]由此可见，高校土地资产置换是破解影响高校发展这一瓶颈的途径之一，而在高校土地资产置换中充分发挥政府的作用和职能，实现校地良性互动，更能取得双赢的局面。

高校土地资产置换的含义

高校土地资产置换，是指学校将国家划拨的土地使用权及地上附着物（主要指房屋等不动产）的所有权，通过相关法规规定的程序转让出售给他人的行为。[1]高校进行土地资产置换的根本目的是利用经济杠杆，通过挂牌拍卖，出售位于城市价格相对较高的老校区土地及地上附着物资产，使地价增值，用于学校建设发展或偿还银行贷款。

高校在获取资金进行新校区建设，在学校硬件条件得到改善的情况下，为教师和学生提供一个更好的工作和学习的环境，可以提升学校的凝聚力和吸引力，扩大学校的社会影响力，并有助于更新办学理念，更好地开展学科建设。

高校土地资产置换需要具备相应的内外部条件。内部条件包括高校所在校区的区位优势的天然条件以及高校要求发展的渴望使得校区土地资产置换成为可能；外部条件包括国家法规的支撑以及地方政府的支持，其中地方政府的支持起着根本的作用。

地方政府在高校土地资产置换中的作用

高校与地方政府有着紧密的关系，高校的发展可以推动城市的发展，对地方的经济文化事业的发展起着重要的支撑重要，对区域经济发展起着不可忽视的影响和推动作用。而高校的发展也离不开地方政府的支持，地方高校的发展不仅依赖并受制于地方政府的政策支持与区域经济发展水平。

1.地方政府要重视高校的发展，在政策上给予支持

地方政府对高等教育统筹力度的加大，可以促进地方高校的快速发展。有关政府部门也要进一步提高高等教育在当地经济发展中重要作用的认识，在加大区域政策支持力度的同时，保证对高等教育必要的投入，从而使当地高等教育得到快速稳步的发展，为当地经济建设提供更好的智力支持和人才支持。地方政府在地方高校资产置换和新校区建设中，要减免各种税、费，降低置换成本，并充分利用新校区建设进行市政规划，从而拉大城市规模，配套城市设施。如果说2009年以前，少数地方高校通过积极争取，得到了地方政府允许老校区资产置换的许可及优惠政策是一种尝试与探索的话，那么2010年财政部、教育部印发《关于减轻地方高校债务负担，化解高校债务风险的意见》（财教〔2010〕568号），则标志着国家对高校进行老校区资产置换这一做法的肯定与支持。但据了解，截至目前仍有一些省份并未按要求配套出台支持地方高校老校区资产置换的优惠许可政策，制约了这一双赢举措的全面有效推进。

2.地方政府可以把新校区建设纳入到城市规划之中

城市的发展需要不断拉大城市骨架。地方政府在地方高校新校区选址中，可以把其纳入到城市规划中，从而扩大城市规模。而新校区的建设以及学生的入住，自然也带动了校园周边区域的人口流动和经济发展。

3.在新校区建设中，把相关地方文化设施建设与高校文化设施建设实行共建、共享，避免重复投资

高校存在于社会中，存在于城市中。高校与城市文化品格的提升息息相关，在提高居民素质、提高城市企业文化品位、繁荣城市文化产业等方面起到越来越重要的作用。

地方高校在进行新校区建设中，要本着与地方政府共建共享、开放式校园的思路，把学校真正建成区域人民群众的大学，帮助地方政府解决文化建设资源不足的难题，增强地方政府对学校的支持。而地方政府更可以利用地方高校新校区建设的契机，有意识地把一些社会文化设施建在校园中，共同投资、共同使用，既可以减少重复建设，又可以使地方高校的校园变为居民休闲娱乐的场所。

以安康市为例，2009年5月，安康市政府以市长办公会议纪要形式，确定了给予安康学院老校区资产置换土地出让金和新校区建设工程报建费用市本级部分即征即返、全额返还的优惠政策，直接支持资金近亿元。而安康市因有安康学院新校区的建设（将安康市体育运动中心、图书馆、大剧院纳入学校建设规划，共同建设、共同使用），才解决了安康市江北新区文化配套设施问题，拉动了整个江北城市新区的建设开发，实现了市、校互利和共同发展。

高校土地资产置换对地方社会发展的支持作用

“地方与地方高校的关系并非单向给予，而是互利共赢的关系。”[2]作为地方高校，“地方性”是学校生存和发展的基础。因此，地方高校必须要担负起为当地经济、教育和社会各项事业发展提供人才支持和智力保障的重任，从学科结构、人才培养的层次和类型、人才培养的质量和规格等方面入手，解决当地经济社会发展中重大的科技、管理、政策等方面的问题，更好地服务于地方经济的发展需要。这样地方高校才能更好地取得社会、政府的支持，从而使自己得到更好的发展。

1.高校土地置换可以部分缓解城市土地供应不足的现象

随着社会经济的发展，人民生活水平的提高，人们对居住环境的要求也越来越高。原有的城市框架影响了城市改造的步伐，城市用地紧张显得尤为明显和突出。而地方高校进行老校区土地置换，被置换的老校区一般都位于城市的中心位置，且一般都被置换为商业用地，用于商业开发，可以部分解决城市发展和建设中的土地供应不足的现象。同时，新校区的建设对所在城市的布局也将产生影响，可以起到拉大城市规模的作用。

2.拉动内需，带动消费

大学生是一个消费群体，有调查表明，“武汉大学生人均月支出980元”。[3]消费构成主要集中在基本生活费、学习消费、休闲娱乐消费以及人际交往消费等四大方面，而其中主要是食物和衣着支出方面的消费。由此可见，当学生来到新校区，必然增加了新校区周边区域的就业机会，带动周边区域的服务业的发展，并对这一区域地价的提升起到直接的拉动作用，从而带动了这个城市的经济发展。

3.推动地方文化事业的发展

高校是城市的一个重要部分，高校校园内蕴含丰富的文化信息，独特的品格和气质，无形中提高了城市的档次。随着高校的进一步发展，高校的社会功能进一步拓展，成为带动城市发展的科技文化中心。地方高校在新校区建设中，要考虑到所在城市的特点和需求，把新校区建设成城市的一张“名片”，扩大城市影响力。

高校新校区建设有助于为城市发展作出贡献。新校区建设可以带动所在城市建材业、服务业等的发展，拉动各种消费的增加。同时也会加快新校区周边地区的城市化进程，推动城市边缘地区的文化事业的发展，增加就业机会，对地方经济社会的发展起到巨大的促进作用。地方政府和地方高校在土地资产置换和新校区建设中的合作和良性互动，既可以促进地方高校的发展，同时也可以促进地方经济文化社会的发展。

参考文献：

[1]闵小平，王斌.高校土地资产置换的探索与实践[J].扬州大学学报（高教研究版），2011，3：74-78.

[2]张婕.地方高校与区域经济发展的关系及政策取向[J].国家教育行政管理学院学报，2007，07：81-83.

国有资产置换提案范文 第2篇

关键词：非货币性资产交换 不等价交换 损益 会计处理

非货币性资产交换是一种非经常性的特殊交易行为。《企业会计准则第7号—非货币性资产交换》（以下简称非货币性资产交换准则）规范了非货币性资产交换的确认、计量和相关信息的披露。但由于准则规定的过于笼统，准则讲解中例题条件设定的较为简单和完美，未能有效的解除困惑，致使理论界对其有不同的理解，实务界也有不同的做法，尤其是对于实务中经常发生的不等价非货币性资产交换，其会计处理更是多种多样。本文在对不等价非货币性资产交换中的损益概念进行重构的基础上，分析交易的经济实质，并进行会计处理，以期厘清疑惑，简化核算。

不等价交换与非互惠转让的界定

（一）不等价交换与非互惠转让的关系

不等价交换，是指不按照等量价值而进行的交换。因此，在这种交换中贸易双方用于交换和由交换所得到的利益是不相等的。

非互惠转让，是指企业将其拥有的资产无代价地转让给其所有者或其他企业，或由其所有者或其他企业将资产无代价地转让给企业，即贸易一方由交换所得到利益为零。由此可见，非互惠转让是不等价交换中的一种特例。

按非货币性资产交换准则的规定，该准则不涉及企业与所有者或所有者以外方面的非货币性资产非互惠转让。综上所述，除非互惠转让外的其他不等价的非货币性资产交换仍适用于非货币性资产交换准则。

（二）不等价交换的认定

在判断交换是否等价时，至少应包括以下两项内容：

1.换入、换出资产价值的相对变化。如企业经营管理过程中急需一栋办公楼，遂以公允价值为100万元的商标权换入了公允价值为90万元的办公楼，交易不涉及补价。由于换入换出资产的价值不同，该交易显然为不等价交换。

2.隐含的税金和相关费用。如企业以公允价值为100万元的存货换入公允价值为100万元的商标权。由于企业换出存货应视同销售，开具了增值税专用发票，但对方未另行支付增值税，也不涉及补价。该交易中虽然企业换入、换出资产的公允价值相同，但企业的纳税负担增加，该交易为不等价交换。

不等价非货币性资产交换中损益的形成机理及概念重构

在理解和运用非货币性资产交换准则时，简单的将非货币性资产交换中确认的损益等同于换出资产的处置损益，将影响换入资产入账价值和当期损益计量的准确性，进而影响到会计信息的可靠性和相关性。本部分将对不等价非货币性资产交换中损益的形成机理进行深入分析，对损益概念进行重新架构。

（一）不等价非货币性资产交换中损益的形成机理

从本质上分析，不等价非货币性资产交换与债务重组中的以非现金资产清偿债务有很多相似之处，一是都属于资产重组，二是交易双方的地位都不均等，存在着一方的让步。因此，在分析不等价非货币性资产交换中损益的形成机理时，可以借鉴债务重组的处理思路。

债务重组中由于债权人的让步，债务人享受到债务豁免。当以非现金资产清偿债务时，根据“两笔交易观”，债务人在债务重组中确认的损益包括两部分：一是非现金资产处置损益，由让渡资产的公允价值和账面价值决定；二是债务重组利得，由让渡资产的公允价值和清偿债务的账面价值决定。债务人在债务重组中涉及的损益的形成机理如图1所示。

借鉴以上思路，在不等价非货币性资产交换中，即便考虑了补价的影响，换入与换出资产的公允价值仍然存在差异。按照“两笔交易观”，首先，这部分差异不应用来调整换入资产的入账价值，因为在换入资产公允价值确定的情况下，其入账价值不会仅因位移和权属的变化而变化。其次，这部分差异不应用来调整换出资产的处置损益，因为在换出资产公允价值确定的情况下，其处置损益也应该是确定的。最后，由于这部分差异是交易一方做出让步产生的，属于非经常性损益，应该是非货币性资产交换中损益的一部分，但与换出资产的处置损益性质又明显不同，因此应单独予以确认。综上，不等价非货币性资产交换中损益来源于两部分：一是换出资产的处置损益，由换出资产的公允价值和账面价值所决定；二是基于让步（或受益）形成的非货币性资产交换损失（或利得），由换出、换入资产的价值差异所决定（如涉及补价和税费，应相应进行调整）。不等价非货币性资产交换涉及的损益的形成机理如图2所示。

（二）不等价非货币性资产交换中损益概念的重构

通过对不等价非货币性资产交换中损益形成机理的分析，可以发现在不等价非货币性资产交换_涉及以下三个损益概念：非货币性资产交换中确认的损益、换出资产的处置损益和非货币性资产交换损益。三者的关系如下：

非货币性资产交换中确认的损益 = 换出资产的处置损益 + 非货币性资产交换损益

其中，非货币性资产交换损益主要核算企业在非货币性资产交换中产生的除换出资产处置损益之外的全部利得或损失。由于受到换入换出资产价值、补价、相关税费等多种因素的影响，难以归纳出一个言简意赅的概念，本文通过举例的方式进行深入分析。

沿续前例，企业以公允价值为100万元的商标权换入了公允价值为90万元的办公楼，交易不涉及补价，假定商标权的账面价值为80万元。从表现看，采用“以出定入”方法，换入办公楼的入账价值应该是100万元，换出商标权的处置损益应该是10万元。然而办公楼不会仅因权属的变化带来价值的变化，在商标权公允价值不变的情况下，其处置损益也应该是确定的。问题的关键在于企业在非货币性资产交换中做出了让步，以价值较高的资产换入了价值较低的资产，产生了一笔非经常性损失，应单独予以反映，而不是调整换入资产的入账价值或换出资产的处置损益。因此，在换入办公楼公允价值已知的情况下，其入账价值也应该是90万，同时商标权的处置利得为20万元，非货币性资产交换因让步产生非经常性损失10万元，整个非货币性资产交换中合计确认损益10万元。

不等价的非货币性资产交换会计处理分析

非货币性资产交换的会计处理主要解决两个问题：一是换入资产入账价值的确定，二是非货币性资产交换中全部损益的确认，包括换出资产的处置损益和非货币性资产交换损益。本文通过对损益概念的重构，将不等价非货币性资产交换的会计处理分为以下三个步骤：

（一）换入资产入账价值的确定

判断交易为不等价交换后，“以出定入”方式确定换入资产的入账价值已不再适用。在换入资产公允价值已知的情况下，应直接按其公允价值加上为其发生的相关税费作为换入资产的入账价值。

（二）换出资产处置损益的确定

换出资产的处置损益等于换出资产的公允价值减去换出资产的账面价值和为换出资产发生的相关税费后的净额。进行会计处理时，应根据换出资产的性质选择适用的损益类会计科目。如换出资产为存货时，对应的会计科目为主营（其他）业务收入、主营（其他）业务成本、营业税金及附加；换出资产为固定资产或无形资产时，对应的会计科目为营业外收入或营业外支出；换出资产为金融资产时，对应的会计科目为投资收益。

（三）非货币性资产交换损益的确定

本文将非货币性资产交换损益定义为：企业在非货币性资产交换中产生的除换出资产处置损益之外的全部利得或损失。包括：换出资产与换入资产的公允价值间的差额（如涉及补价，应相应进行调整）；企业换出资产因视同销售已开具增值税专用发票但未单独收取的部分等。由于非货币性资产交换损益属于企业非日常活动产生的利得或损失，对应的会计科目为营业外收入或营业外支出。

但目前会计实务未对非货币性资产交换损益进行单独反映，而是笼统地计入了换入资产的入账价值或换出资产的处置损益。本文以2012年度注册会计师考试《会计》教材例14-2为例进行分析：

甲公司与乙公司经协商，甲公司以其拥有的用于经营出租目的的一幢公寓楼与乙公司持有的交易目的的股票投资交换。甲公司的公寓楼符合投资性房地产定义，但公司未采用公允价值模式计量。在交换日，该幢公寓楼的账面原价为9000万元，已提折旧1500万元，未计提减值准备，在交换日的公允价值和计税价格均为8000万元，营业税税率为5%；乙公司持有的交易目的的股票投资账面价值为6000万元，乙公司对该股票投资采用公允价值模式计量，在交换日的公允价值为7500万元，由于甲公司急于处理该幢公寓楼，乙公司仅支付了450万元给甲公司。乙公司换入公寓楼后仍然继续用于经营出租目的，并拟采用公允价值计量模式，甲公司换入股票投资后也仍然用于交易目的。转让公寓楼的营业税尚未支付，假定除营业税外，该项交易过程中不涉及其他相关税费。

本例由于甲企业做出让步，在考虑补价后仍为不等价非货币性资产交换，“以出定入”方式确定换入资产入账价值不再适用，同时交易中存在除换出资产处置损益外的非经常性损益需单独确认。因此，甲、乙企业的会计处理如下：

甲企业：换入资产的入账金额=7500（万元），应借记投资性房地产；换出资产处置损益=8000-（9000-1500）-8000*5%=100（万元），应通过其他业务收入、其他业务成本、营业税金及附加来反映；非货币性资产交换损益=（7500+450）-8000=-50（万元），应借记营业外支出。

乙企业：换入资产的入账金额=8000（万元），应借记交易性金融资产；换出资产处置损益=7500-6000=1500（万元），应贷记投资收益；非货币性资产交换损益=8000-（7500+450）=50，应贷记营业外收入。

但注会教材对换出资产的处置损益和非货币性资产交换损益未作区分，甲企业本应单独确认的50万元损失全部在投资性房地产的处置损益中反映。乙企业本应单独确认的50万元利得全部在交易性金融资产处置收益中反映。虽然两种思路下确认的损益总量是相同的，但对损益的性质进行区别并分项列示后，更能反映交易的实质，提供与决策相关的信息。

实务中涉及大量的不等价非货币性资产，由于准则未对其作出明确的界定，致使会计处理也较为混乱。综上所述，在对交易进行处理时，应准确把握交易的实质，深刻理解损益的内涵，区分换出资产处置损益与非货币性资产交换损益。通过恰当的会计处理，反映交易实质，提高会计信息的可靠性和相关性，便于信息使用人作出决策。

参考文献：

1.财政部.企业会计准则[M].经济科学出版社，2006

2.中国注册会计师协会.2012年度注册会计师全国统一考试辅导教材《会计》[M].中国财政经济出版社，2012

3.张琳.浅析新会计准则体系的几大突出变革[J].新疆财经，2007（2）

国有资产置换提案范文 第3篇

注册地址：________________________

法定代表人：______________________

乙 方： ________________________公司

注册地址：________________________

法定代表人：______________________

鉴于：

1.甲方董事会、股东大会已经作出决议，同意将甲方__________平方米的土地使用权与乙方所拥有____________________有限公司(下简称m公司)的37%股权及____________________有限公司(下简称n公司)的61%股权进行置换。

2.乙方董事会、股东会已经作出决议，同意以乙方持有的m公司37%的股权与n公司61%的股权与甲方的土地使用权进行置换。

公司与n公司的董事会、股东会已经分别作出决议，同意乙方将其持有的各自公司的股权与甲方的土地使用权进行置换。

甲、乙双方经友好协商，就资产置换事宜达成如下协议：

一、本次资产置换的内容

甲方将其拥有的位于___________________的面积总计为______平方米的土地使用权(国有土地使用权证号为____国用( )字第____号)与乙方拥有的m公司37%的股权和n公司61%的股权进行置换。

二、本次资产置换的标的

1.置出资产：

甲方拥有的位于________________________的面积总计为______平方米的土地使用权(国有土地使用权证号为____国用( )字第____号)，地号为________，使用权类型为出让，终止日期为____年____月____日。

2.置入资产：

(1)乙方所拥有的m公司37%的股权。

(2)乙方所拥有的n公司61%的股权。

3.本次资产置换的价格与作价依据

(1)置出资产的价格

本次资产置换置出资产甲方拥有的____平方米土地，双方约定以________资产评估有限公司出具的土地估价报告为参考作价依据。根据________资产评估有限公司出具的____国地估字[ ]____号土地资产价格评估报告书，评估总地价为____万元(上述评估结果已依法报经国土管理部门确认)。甲、乙双方以此评估值为基础将本次资产置换中甲方拟置换出的资产作价确定为____万元。

(2)置入资产的价格

a.根据________资产评估有限公司出具的____评报字( )第____号《m公司股权处置资产评估报告书》，m公司的净资产评估值为____万元人民币，因此乙方本次拟置入的m公司37%的股权评估值为____万元人民币。

甲、乙双方经协商，将本次资产置换中m公司37%的股权作价确定为____万元。

b.根据________资产评估有限公司出具的____评报字( )第____号《n公司股权处置资产评估报告书》，n公司的净资产评估值为____万元人民币，因此乙方本次拟置入的n公司61%的股权评估值为____万元人民币。

甲、乙双方经协商，将本次资产置换中n公司61%的股权作价确定为____万元。

综上，本次资产置换中甲方拟置换入的m公司37%的股权和n公司61%的股权总计作价为____万元。

(3)置换差价

甲、乙双方同意，对于本次资产置换中的差价____万元由甲方计入对乙方的应付款。

三、双方的权利与义务

(一)甲方的权利与义务

1.甲方保证本次置换出的____平方米的土地使用权为其所有，不存在设定抵押等影响本次置换的情形;

2.本次资产置换完成后，甲方应协助乙方办理上述土地使用权的变更手续，对于需要甲方提供的材料甲方应及时提供。

(二)乙方的权利与义务

1.乙方保证本次置换入的m公司、n公司的股权为其所有，不存在设定质押等影响本次置换的情形;

2.本次资产置换完成后，乙方应协助甲方办理上述股权的变更手续，对于需要乙方提供的材料乙方应及时提供。

四、违约责任

甲、乙双方均应按本协议的规定执行本协议，任何一方违约，均应向另一方承担本次置换资产价格____%的违约金;若双方违约，则应按双方的过错各自承担相应的违约责任。

五、保密

甲、乙双方应当保守本协议涉及的各方商业秘密，但法律或行政法规要求或有关监管机构要求其承担披露义务的除外。

六、争议的解决

如因本协议产生的各种争议，甲、乙双方均应协商解决，如协商不成，任一方均有权将争议提请______仲裁委员会并按照该会届时有效的仲裁规则进行裁决。仲裁裁决对双方具有最终的法律约束力。(或者如协商不成，任一方均有权向甲方所在地有管辖权的人民法院提讼。)

七、其他

1.本协议一式两份，双方各执一份，具有同等效力。

2.本协议自双方授权代表签署后生效。

3.本协议未尽事项，由双方另行协商确定。

甲 方： ____________________公司(公章)

法定代表人：____________________

____年____月____日

乙方： ____________________公司(公章)

国有资产置换提案范文 第4篇

在资本运作过程中,上海新华发行集团创造了“股权收购+资产置换+股改”这一全新的上市方式,而解放日报报业集团通过国有股权划拨等形式控股上市公司,由此实现主要媒体经营性资产的整体上市,成为国内省市级党委机关报媒体集团上市“第一股”,媒体集团取代政府部门逐渐成为新华传媒的主导者。新华传媒这种连环借壳上市方式,是现有体制下媒体资本运作模式的创新和突破,对我国传媒业探索适合自己的资本运作路径具有十分重要的示范作用和借鉴意义。

上海新华发行集团推进改制与借壳上市

新华传媒的前身是上海新华发行集团,集团公司成立于2000年6月,由上海新华书店、新华书店上海发行所、上海书城、上海音乐图书公司、中国科技图书公司等34家企业经过资产重组而成。集团从2004年起分三步走完成了企业改制,由国有独资企业转变为我国图书发行业首家混合所有制的企业集团。集团51%的股权由上海市委宣传部所属上海精文投资有限公司、解放日报报业集团、上海世纪出版集团、上海文艺出版总社、上海文化广播影视集团联合持有,形成了比较合理的法人治理结构。

上海新华发行集团于2006年4月剥离部分优质资产,并融进上海故事会传媒有限公司、上海联市文化发展有限公司、上海久远经营有限公司、上海炫动卡通卫视传媒娱乐有限公司、上海东方书报刊服务有限公司的部分或全部股权,组建新华传媒股份有限公司。新华传媒是新华发行集团的主要利润来源。上海新华发行集团在改制过程中,创造性地将《职工分流安置方案》改成了《职工权益保障方案》,为了支持企业改制,从国有股权转让款中划出2亿元人民币作为改制职工权益保障资金,专款专用,这为其他企业改制树立了一个良好的榜样。

上海新华发行集团在改制成功之后,通过资本运作成功借壳“华联超市”上市。华联超市股份有限公司是全国著名的以销售物质产品为主的大型超市公司,1994年2月上市交易。2006年5月华联超市公布资产重组及股权分置改革方案,公司将持有的除尚未使用完毕的募集资金万元以外的全部资产、负债及业务,与上海新华发行集团有限公司直接和间接持有的上海新华传媒股份有限公司100%股权进行置换。同时,公司吸收新华传媒并更名为“上海新华传媒股份有限公司”,原新华传媒实体不再存续,公司承继新华传媒全部的资产及业务。根据公司的股权分置改革方案,新华集团将采取“资产置换+现金对价”的组合方式向全体流通股股东执行对价安排。资产置换方案为:公司股权分置改革与重大资产重组相结合,即新华集团与直接和间接持有100%股权的子公司上海新兴商务服务有限公司,将其合计持有的新华传媒100%股权与公司除尚未使用的募集资金以外的全部商业类资产(含负债)进行资产置换。

“新华传媒”的上市,是在我国资本市场实施股权分置改革和上海市国有资产进行战略性重组的背景下进行的。新华发行集团推出了“股权收购+资产置换+股改”这一具有创新意义并多方共赢的方案,通过资产重组与置换方式成功借壳上市。2006年8月,上海新华集团收购华联超市亿股股份,占公司总股本的,成为公司第一大股东。经过资产置换,公司主营业务由原来的经营连锁超市业务变更为经营文化传媒业务,公司名称变更为新华传媒,其商业模式也发生相应改变,成为A股市场上第一只真正意义上的出版类传媒股票。

新华传媒成功上市只是其整合上海市委宣传部下属文化传媒资源的开端,新华传媒上市后确定的发展思路,就是从现有图书主业向综合传媒集团拓展。

定向并购整合解放日报报业集团经营性资产

新华传媒借助于上市公司这个平台,展开资本运作。2007年4月24日新华传媒公布定向增发公告,公司计划向特定对象解放日报报业集团和上海中润广告有限公司发行股票,其中解放日报报业集团将按照有关文化体制改革政策,把政策允许进入上市公司的所属传媒经营性资产全部注入新华传媒。此次发行规模不超过亿股,拟收购资产的价值估算为亿元。新华传媒向解放日报报业集团发行股票购买其资产主要包含:上海申报传媒经营有限公司100%的股权,上海晨刊传媒经营有限公司100%的股权,上海人才市场报传媒经营有限公司100%的股权,上海地铁时代传媒发展有限公司的股权,上海房地产时报传媒经营有限公司100%股权,上海解放教育传媒有限公司100%股权,上海风火龙物流有限公司100%股权,上海中润解放传媒有限公司40%的股权,上海解放文化传播有限公司51%的股权。而新华传媒拟向上海中润广告有限公司发行股票则将主要用于收购其持有的中润解放60%的股权。增发公告指出,重组的目的是进一步增强公司的竞争实力,“借助新华书店、解放日报报业集团下属报刊、中润解放的品牌优势、资本优势,进军全国市场,成为跨区域的传媒上市公司”。

2008年6月16日,新华传媒公告称,其控股股东上海新华发行集团,已按上海市委宣传部的要求进行股权调整,解放日报报业集团及其全资子公司上海新华书店投资有限公司,通过无偿划拨受让新华发行集团的股权,从而累计持股,实现了主要媒体经营性资产的借壳上市,进而成为新华传媒的实际控制人,新华传媒的演变将更多反映解放日报报业集团的发展战略。新华传媒主营业务将从图书发行业务为主转变为图书发行、报刊经营、广告、物流配送等,为构建综合性上市传媒集团奠定坚实的基础。

新华传媒作为解放日报报业集团唯一的资本运作平台,拥有了更大的发展空间。解放日报报业集团承诺将所拥有的消费服务类、专业类报刊的经营业务和人员,与上海风火龙物流有限公司相同或相似的报刊发行业务和人员,与上海中润解放传媒有限公司相同或相似的广告业务和人员全部注入上市公司,在政策许可的条件下,还将解放日报报业集团下属党报、党刊和时政类报刊经营业务注入新华传媒。2010年7月31日,新华传媒公告,拟将所持上海嘉美信息广告有限公司100%股权以股权增资方式对解放日报报业集团所属的上海新闻晚报传媒有限公司进行投资。投资完成后,新华传媒将持有新闻晚报传媒部分股权,新闻晚报传媒将持有嘉美广告100%股权。